Talanx AG (TLX)
Kursentwicklung
| Zeitraum | Veränderung | annualisiert (p. a.) |
|---|---|---|
| 1 Tag | +0,71 % | – |
| Seit Jahresbeginn | +15,36 % | – |
| 1 Jahr | +22,35 % | +22,35 % |
| 3 Jahre | +135,13 % | +32,97 % |
| 5 Jahre | +265,53 % | +29,59 % |
| 10 Jahre | +558,58 % | +20,74 % |
Über Talanx AG
(automatisch übersetzt)
Talanx AG bietet weltweit Versicherungs- und Rückversicherungsprodukte und -dienstleistungen an. Das Unternehmen bietet Lebens-, Schaden-, Haftpflicht-, Weltraumversicherung, Rechtsschutz-, Feuer-, Einbruch- und Diebstahl-, Trinkwasser-, Glas-, Sturm-, umfassende Hausbesitzer-, umfassende Wohngebäude-, Hagel-, Vieh-, Ingenieur-, Omnium-, Marine-, Betriebsunterbrechungs-, Reisehilfe-, Luftfahrt- und Weltraum-Haftpflicht-, Kredit- und Bürgschaft-, erweiterte Deckung, Feuer- und Betriebsunterbrechungsversicherungen, sonstige Sachversicherungen und andere Nicht-Leben-Produkte. Es bietet auch Bancassurance-Aktivitäten; Kraftfahrt-, Lebens- und Sach-, Feuer-, Schaden-, Kranken-, Personal-Unfall- und Spezialversicherungsschutz, fondsgebundene Lebensversicherung, Rente, Risikoleben, Erwerbsunfähigkeitsversicherung; Luftfahrt- und Agrargeschäft; Absicherung von Cyber- und digitalen Risiken; parametrische Lösungen; und strukturiertes Rückversicherungsgeschäft, sowie fakultatives und NatCat-Geschäft; und Vermögensverwaltungsaktivitäten. Darüber hinaus bietet das Unternehmen Versicherungsdeckungen sowie maßgeschneiderte Produkte; und Finanzdienstleistungen. Es ist tätig in Deutschland, dem Vereinigten Königreich, Türkei, Zentral- und Osteuropa, Rest Europa, den Vereinigten Staaten, Rest von Nordamerika, Lateinamerika, Asien, Australien und Afrika. Das Unternehmen wurde 1903 gegründet und hat seinen Sitz in Hannover, Deutschland. Die Talanx AG ist eine Tochtergesellschaft des HDI Haftpflichtverband der Deutschen Industrie V.a.G.
| Allgemein | Profitabilität | ||
|---|---|---|---|
| Industriesektor ? | Versicherung (Allgemein) | Operative Marge [%] ? | 7,25 |
| Marktkapitalisierung ? | 32.562.675.712 EUR | ROIC [%] ? | -3,59 |
| Enterprise Value ? | 36.998.384.168 EUR | ROIC/WACC ? | 3,36 |
| Bewertung | |||
| KGV [TTM] ? | 12,51 | EV/FCFF [TTM] ? | 4,34 |
| KGV [Forward] ? | 10,64 | EV/Sales [TTM] ? | 0,7 |
| KUV [TTM] ? | 0,77 | EV/EBITDA [TTM] ? | 0 |
| KBV [TTM] ? | 2,25 | PEG [Trailing] ? | 0,42 |
| PEG [Forward, 5J] ? | 3,32 | ||
| Finanzielle Risiken und Liquidität | |||
| Zinsdeckungsgrad ? | 15,46 | Cash Ratio - L1 ? | - |
| Verschuldungsgrad [Buch] ? | 0,63 | Quick Ratio - L2 ? | - |
| Verschuldungsgrad [Markt] ? | 0,26 | Current Ratio - L3 ? | - |
| Dividenden und Aktienrückkäufe | |||
| Vergangene Jahresdividende ? | 3,6 EUR | Ausschüttungsquote ? | 35,69 % |
| Erwartete Jahresdividende ? | 3,6 EUR | Erwartete Dividendenrendite ? | 2,86 % |
| Netto Aktienrückkäufe [TTM] ? | 0 EUR | Effektive Ausschüttungsquote ? | 40,38 % |
| Dividendenauszahlung [TTM] ? | 1.291.000.000 EUR | Effektive Auszahlungsrendite ? | 3,96 % |
| Netto Gesamtauszahlung [TTM] ? | 1.291.000.000 EUR | ||
Kennzahlen von Talanx AG
Gewinn/Verlust
Im Geschäftsjahr zum 31.12.2025 erzielte Talanx AG einen Umsatz von 57,3 Mrd. EUR (+123,9 % gegenüber dem Vorjahr). Das Nettoergebnis betrug 2,5 Mrd. EUR, das entspricht einer Nettomarge von 4,3 %. Seit dem Geschäftsjahr zum 31.12.2020 veränderte sich der Umsatz um durchschnittlich +7,9 % pro Jahr.
Gewinn/Verlust nach Geschäftsjahren, Beträge in EUR
| Kennzahl | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Umsatz | 57,3 Mrd. | 25,6 Mrd. | 19,2 Mrd. | 18,7 Mrd. | 43,1 Mrd. |
| Brutto Gewinn | 57,3 Mrd. | 27,4 Mrd. | 20,4 Mrd. | 19,7 Mrd. | 33,7 Mrd. |
| Operativer Gewinn | 5,1 Mrd. | 4,7 Mrd. | 2,8 Mrd. | 2,6 Mrd. | 2,3 Mrd. |
| Netto Gewinn | 2,5 Mrd. | 2,0 Mrd. | 1,6 Mrd. | 1,2 Mrd. | 1,0 Mrd. |
| Brutto Marge | 100,0 % | 107,1 % | 105,8 % | 105,0 % | 78,1 % |
| Operative Marge | 8,9 % | 18,3 % | 14,7 % | 14,0 % | 5,3 % |
| Netto Marge | 4,3 % | 7,7 % | 8,2 % | 6,3 % | 2,3 % |
Cash Flow
Im Geschäftsjahr zum 31.12.2025 lag der operative Cashflow von Talanx AG bei 8,4 Mrd. EUR, die Investitionsausgaben bei 455,0 Mio. EUR und der Free Cashflow bei 7,9 Mrd. EUR.
Cash Flow nach Geschäftsjahren, Beträge in EUR
| Kennzahl | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Operativer Cash Flow | 8,4 Mrd. | 8,4 Mrd. | 8,1 Mrd. | 6,0 Mrd. | 10,0 Mrd. |
| Investitionsausgaben (CapEx) | 455,0 Mio. | 295,0 Mio. | 461,0 Mio. | 196,0 Mio. | 1,7 Mrd. |
| Free Cash Flow | 7,9 Mrd. | 8,1 Mrd. | 7,6 Mrd. | 5,8 Mrd. | 8,4 Mrd. |
| Operative Cash Flow Marge | 14,6 % | 33,0 % | 42,1 % | 31,9 % | 23,3 % |
| CapEx/Umsatz | 0,8 % | 1,2 % | 2,4 % | 1,0 % | 3,9 % |
| Free Cash Flow Marge | 13,8 % | 31,8 % | 39,7 % | 30,8 % | 19,4 % |
Dividenden & Aktienrückkäufe
Im Geschäftsjahr zum 31.12.2025 zahlte Talanx AG Dividenden in Höhe von 697,0 Mio. EUR.
Dividenden & Aktienrückkäufe nach Geschäftsjahren, Beträge in EUR
| Kennzahl | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Dividenden | 697,0 Mio. | 1,1 Mrd. | 507,0 Mio. | 807,0 Mio. | 725,0 Mio. |
| Netto-Aktienrückkäufe | 0 | 2,0 Mio. | −325,0 Mio. | −9,0 Mio. | −13,0 Mio. |
| Gesamtausschüttung | 697,0 Mio. | 1,1 Mrd. | 182,0 Mio. | 798,0 Mio. | 712,0 Mio. |
| Ausschüttung in % des FCF | 8,8 % | 14,0 % | 2,4 % | 13,8 % | 8,5 % |
Bilanz
Zum 31.12.2025 wies Talanx AG eine Bilanzsumme von 186,3 Mrd. EUR und ein Eigenkapital von 13,5 Mrd. EUR aus, das entspricht einer Eigenkapitalquote von 7,2 %.
Bilanz nach Geschäftsjahren, Beträge in EUR
| Kennzahl | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Bilanzsumme | 186,3 Mrd. | 173,6 Mrd. | 162,2 Mrd. | 189,2 Mrd. | 190,4 Mrd. |
| Verbindlichkeiten | 172,8 Mrd. | 161,9 Mrd. | 151,7 Mrd. | 180,5 Mrd. | 179,6 Mrd. |
| Eigenkapital | 13,5 Mrd. | 11,7 Mrd. | 10,4 Mrd. | 8,6 Mrd. | 10,8 Mrd. |
| Investiertes Kapital | −101,8 Mrd. | −102,8 Mrd. | 12,2 Mrd. | −77,1 Mrd. | −87,7 Mrd. |
| Eigenkapitalquote | 7,2 % | 6,7 % | 6,4 % | 4,6 % | 5,7 % |
Vergleichbare Unternehmen
| Name | Takani Score ? | Marktkapitalisierung | Industriesektor | Land/Region | KGV TTM | Forward KGV ? | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
![]() | Allianz SE VNA O.N. | 67 | 181.051.588.884,562 USD | Versicherung (Allgemein) | Deutschland | 14.16 | 13.09 |
![]() | Zurich Insurance Group AG | 62,85 | 111.545.954.962,637 USD | Versicherung (Allgemein) | Schweiz | 15.72 | 16.1 |
![]() | AXA SA | 69,48 | 95.632.289.940,439 USD | Versicherung (Allgemein) | Frankreich | 11.45 | 9.35 |
![]() | Assicurazioni Generali S.p.A. | 45,09 | 56.619.178.957,21 USD | Versicherung (Allgemein) | Italien | 13.34 | 12.29 |
![]() | American International Group Inc | 49,4 | 41.611.841.536 USD | Versicherung (Allgemein) | USA | 14.58 | 9.1 |
![]() | Hartford Financial Services Group | 80,82 | 36.164.120.576 USD | Versicherung (Allgemein) | USA | 9.53 | 9.82 |
![]() | Aviva PLC | 30,81 | 28.612.748.469,658 USD | Versicherung (Allgemein) | Vereinigtes Königreich - UK | 42.22 | 13.35 |
![]() | Sampo Oyj A | 71 | 27.449.376.973,783 USD | Versicherung (Allgemein) | Finnland | 14.83 | 16.78 |
| Helvetia Holding AG | 46,98 | 25.779.500.720,947 USD | Versicherung (Allgemein) | Schweiz | 41.7 | 11.52 | |
![]() | NN Group NV | 55,66 | 22.403.895.789,322 USD | Versicherung (Allgemein) | Niederlande | 11.44 | 8.16 |
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- Operative Marge
- ROIC (Kapitalrendite)
- Enterprise Value
- WACC (Kapitalkosten)
- KGV (Kurs/Gewinn)
- KUV (Kurs/Umsatz)
- KBV (Kurs/Buchwert)
- EV/Sales
- EBITDA
- Free Cash Flow to Firm (FCFF)
- Zinsdeckungsrate
- Verschuldungsgrad
- Current Ratio
- Quick Ratio
- Cash Ratio
- Dividendenrendite
- Bruttogewinnmarge
- Nettogewinnmarge
- Operativer Gewinn
- Operativer Cashflow
- CAPEX (Investitionsausgaben)
- Free Cash Flow (FCF)
- Investiertes Kapital








